DePIN та спад ETH: ключові інсайти, тренди та аналіз ринку

Розуміння DePIN та його ринкова продуктивність

Децентралізовані мережі фізичної інфраструктури (DePIN) революціонізують криптовалютний ландшафт, децентралізуючи реальну інфраструктуру, таку як пропускна здатність, зберігання та підключення, за допомогою блокчейн-технологій. Незважаючи на свій інноваційний потенціал, сектор DePIN зіткнувся зі змішаними ринковими результатами, із середнім зниженням токенів на 30% за останні шість місяців. Однак це є помітним покращенням у порівнянні зі зниженням ширшого крипторинку на 45,7% за той самий період.

У цій статті ми проаналізуємо тенденції продуктивності токенів DePIN, розглянемо видатні проєкти та оцінюємо їхню ринкову домінантність. Крім того, ми дослідимо поточний спад ETH та його наслідки для сектора DePIN.

Тенденції продуктивності токенів DePIN

Огляд ринку

Сектор DePIN досяг капіталізації ринку в $20 мільярдів за минулий рік, що підкреслює його зростаючу актуальність. Хоча більшість токенів зазнали зниження вартості, токени DePIN перевершили 16 із 20 криптосекторів за останні шість місяців, демонструючи свою відносну стійкість у складному ринковому середовищі.

Продуктивність підсекторів

Проєкти, орієнтовані на пропускну здатність

Проєкти DePIN, орієнтовані на пропускну здатність, показали вражаюче зростання. Наприклад, AIOZ зафіксував надзвичайне зростання на 3278,6% за минулий рік, що було зумовлено розширенням впровадження та практичними випадками використання. Це підкреслює потенціал рішень, орієнтованих на пропускну здатність, у межах екосистеми DePIN.

Проєкти, пов’язані зі зберіганням та цензурою

На противагу цьому, токени, пов’язані зі зберіганням та цензурою, такі як Filecoin (FIL) та HONEY, показали слабкі результати, із середніми втратами 36,6% та 38,2% відповідно. Ці зниження вказують на виклики, такі як проблеми масштабованості та посилена конкуренція в цих підсекторах.

Проєкти підключення

Helium (HNT) став видатним виконавцем у сфері підключення, досягнувши зростання ціни на 70% за останній місяць. Це зростання було зумовлене значними етапами дорожньої карти та досягненням понад 100,000 мобільних підписок, що демонструє реальну корисність та впровадження проєкту.

Домінування Solana на ринку DePIN

Ринкова частка та обсяг переказів

Solana стала домінуючою силою в секторі DePIN, контролюючи 46,5% загальної ринкової капіталізації. Незважаючи на меншу кількість активів у порівнянні з ланцюгами Ethereum Virtual Machine (EVM), висока ефективність та масштабованість Solana сприяли її ринковому лідерству.

Крім того, Solana перевершила Ethereum та Binance Smart Chain (BNB) за обсягом переказів, перемістивши $28,07 мільярда лише за 30 днів. Це зростання активності підкреслює зростаюче реальне використання та силу мережі Solana.

Притоки капіталу та інституційний інтерес

Нещодавно Solana залучила $4,72 мільярда нових капіталовкладень за один тиждень, що стало її найбільшим стрибком з січня. Цей приплив відображає зростаючий інституційний інтерес та ліквідність, що може ще більше прискорити зростання сектора DePIN.

Спад ETH та його наслідки

Ринкові виклики Ethereum

Ethereum (ETH), одна з найбільших криптовалют за ринковою капіталізацією, переживає тривалий спад. Це зниження викликало занепокоєння щодо його впливу на ширший крипторинок, включаючи сектор DePIN. Хоча Ethereum залишається домінуючим гравцем, його слабкі результати створили можливості для інших блокчейнів, таких як Solana, захопити частку ринку.

Технічний аналіз спаду ETH

Спад ETH обумовлений кількома факторами, зокрема:

• Макроекономічні умови: Загальна економічна невизначеність вплинула на настрої інвесторів.

• Регуляторна невизначеність: Триваючий регуляторний тиск створив перешкоди для Ethereum та крипторинку загалом.

• Перевантаження мережі: Високі комісії за газ та проблеми масштабованості продовжують стримувати зростання Ethereum.

Аналітики припускають, що рух ціни Ethereum наразі формується спадною трикутною моделлю, що може сигналізувати про подальший ведмежий імпульс. Однак довгострокові перспективи залишаються залежними від здатності Ethereum ефективно вирішувати ці проблеми.

DePIN як інструмент диверсифікації

Однією з унікальних переваг сектора DePIN є його низька кореляція з ширшим крипторинком. Це робить проєкти DePIN привабливим варіантом для диверсифікації портфеля. Інвестори, які прагнуть зменшити ризики, можуть знайти цінність у токенах DePIN завдяки їхньому фокусу на реальних випадках використання та розвитку інфраструктури.

Виклики та ризики в секторі DePIN

Хоча сектор DePIN має значний потенціал, він не позбавлений викликів. Основні ризики включають:

• Регуляторні питання: З розширенням проєктів DePIN вони можуть зіткнутися з посиленим контролем, особливо в сферах, пов’язаних із конфіденційністю даних та відповідністю інфраструктури.

• Технологічні обмеження: Масштабованість та інтероперабельність залишаються значними перешкодами для багатьох проєктів DePIN, що може обмежити їхнє зростання.

• Ринкова конкуренція: Сектор стикається з конкуренцією як з боку традиційних постачальників інфраструктури, так і з боку інших блокчейн-рішень, що може вплинути на рівень впровадження.

Висновок

Сектор DePIN представляє динамічний та швидко розвиваючийся простір у межах криптовалютного ринку. Незважаючи на нещодавні виклики, його відносна перевага у порівнянні з ширшим ринком підкреслює його потенціал. Домінування Solana, у поєднанні з унікальними перевагами диверсифікації токенів DePIN, позиціонує сектор як привабливу область для подальшого дослідження.

Оскільки спад Ethereum триває, сектор DePIN може запропонувати уявлення про майбутнє децентралізованої інфраструктури та її роль у формуванні наступного етапу впровадження блокчейну. Однак інвесторам та зацікавленим сторонам слід залишатися уважними до пов’язаних ризиків та викликів у міру розвитку сектора.